Dans le merveilleux pays d'Arkadia, un très vieux roi n'a pas d'héritier. Il organise un tournoi pour offrir son trône au plus courageux des aventuriers du royaume. Jusqu'à cinq finalistes erreront dans sept mondes pleins de surprises …
Dans le jeu de dessin Loony Quest, les joueurs étudient les cartes de niveau difficiles, puis tentent de reproduire le contour afin de respecter les objectifs et d'éviter les obstacles sur leur feuille de traçage.
Une fois l'opération terminée, les joueurs placent leurs feuilles sur la carte de niveau pour voir si les dessins s'alignent avec les cibles qu'ils ont l'intention de toucher – ou d'éviter.
Largement inspirés par les jeux vidéo, les joueurs de Loony Quest découvrent différents mondes, jouent avec la 3D. et des niveaux 2D, rencontrez des monstres loufoques – Loonies – et des grands chefs, déclenchez des épreuves spéciales, collectez des bonus, infligez des pénalités à vos adversaires et accumulez le maximum de points d'expérience pour gagner.
Loony Quest propose le même jeu de base que dans Doodle Quest, mais a été développé différemment par l'éditeur.